Au cours d'une année charnière pour l'industrie du jeu vidéo, 2023 a enregistré un record de 86 milliards de dollars de valeur divulguée pour les transactions conclues, l'acquisition d'Activision par Microsoft au quatrième trimestre ayant joué un rôle central. Le Rapport mondial Drake Star sur le jeu vidéo T4 2023 révèle des valeurs de transactions sans précédent, des acquisitions stratégiques et d'importantes levées de fonds, préparant le terrain pour une année 2024 dynamique. Dans cet article, nous résumons les principales conclusions du rapport et mettons en évidence des informations importantes pour l'avenir du jeu web3.

Le paysage du jeu vidéo a connu une croissance sans précédent, enregistrant une valeur totale divulguée de plus de 20 milliards de dollars dans 960 transactions annoncées tout au long de 2023, signalant un retour aux niveaux d'avant la COVID. Les transactions de fusions et acquisitions se sont élevées à 163, avec plus de 10,5 milliards de dollars de valeur divulguée. L'acquisition de Scopely par Savvy Games Group pour 4,9 milliards de dollars a occupé la première place, suivie par l'acquisition de Kahoot pour 1,7 milliard de dollars par un consortium Goldman Sachs et l'acquisition majoritaire de Techland par Tencent pour 1,6 milliard de dollars.

Le PC/console a dominé l'activité de fusions et acquisitions avec 44 transactions, suivi de près par le mobile (37) et les plateformes/outils (25). Les tours de financement pour les entreprises privées ont atteint plus de 3,5 milliards de dollars en plus de 750 tours, reflétant les niveaux de 2020, avec le mobile (168), la blockchain (159) et les plateformes/outils (143) étant les segments les plus actifs. Les financements notables incluent VSPO (265 millions de dollars), Candivore (100 millions de dollars) et Second Dinner (100 millions de dollars).

L'indice Drake Star Gaming a affiché une reprise progressive (11,5 %) tout au long de l'année, surperformant les marchés plus larges au cours des sept premiers mois, mais glissant en dessous au second semestre. L'ETF VanEck Video Gaming a clôturé l'année en hausse de 32,4 %.

Aperçu du T4 2023

L'activité de fusions et acquisitions a bondi au T4 avec 43 transactions annoncées, une augmentation significative par rapport aux 33 du trimestre précédent. Bien qu'il n'y ait pas eu de grandes transactions, les transactions de petite et moyenne taille sont restées robustes. Les transactions notables du T4 incluent Aonic/nDreams, Keywords/The Multiplayer Group, MTG/Snowprint et Devolver/System Era.

Le financement privé au T4 a atteint plus de 600 millions de dollars en 162 transactions, convergeant vers les niveaux d'avant la COVID. Les faits saillants incluent Animoca Brands (50 millions de dollars), Leonardo.Ai (47 millions de dollars), Strikerz (40 millions de dollars) et ON (25 millions de dollars). Sur les marchés publics, les entreprises de jeux vidéo ont fortement rebondi, l'indice Drake Star Gaming augmentant de plus de 13 %. Grand Centrex Limited (GCL), basée à Singapour, a annoncé une transaction SPAC de 1,2 milliard de dollars pour entrer en bourse sur le Nasdaq.

Principaux titres du T4 2023

Fusions et Acquisitions :

• Aonic Group, un conglomérat de jeux vidéo, a acquis un développeur de jeux en réalité virtuelle de premier plan, nDreams, pour 110 millions de dollars afin d'étendre sa position dans le paysage des jeux VR et de réalité mixte.
• Keywords Studios, un fournisseur mondial de services de jeux et de divertissement, a acheté The Multiplayer Group, un studio de développement de jeux multijoueurs basé au Royaume-Uni, pour 97 millions de dollars afin de renforcer davantage sa division « Create ».
• Modern Times Group a acquis une participation majoritaire dans un développeur axé sur les jeux mobiles midcore free-to-play, Snowprint Studios, pour 45 millions de dollars, leur fournissant des outils et des connaissances pour diversifier les revenus et étendre sa base d'utilisateurs.
• Devolver Digital a acquis System Era Softworks, un développeur de jeux vidéo multiplateforme primé, pour 40 millions de dollars, étendant sa portée au-delà des titres indépendants premium en tirant parti des connaissances de System Era en matière de développement de jeux de style extensible.
• Atari, l'une des marques les plus emblématiques de l'industrie du jeu vidéo, a acheté Digital Eclipse, un studio spécialisé dans la préservation et la réédition de jeux rétro sur du matériel moderne, pour 20 millions de dollars, augmentant ses capacités de développement interne.
• Xsolla a acquis Lighstream, Rainmaker et api.stream pour étendre davantage sa portée aux influenceurs via le réseau de partenaires Xsolla.

Levée de fonds :

• Animoca Brands, un éditeur de jeux avec des centaines d'investissements dans les jeux web3, a levé 50 millions de dollars auprès de NEOM d'Arabie Saoudite pour développer des capacités de services d'entreprise web3 avec une applicabilité commerciale mondiale.
• Leonardo.AI, une plateforme de production de contenu IA générative, a reçu un financement de 47 millions de dollars de Blackbird, Side Stage Ventures, Smash Capital, TIRTA Venture, Samsung NEXT et d'autres pour continuer à développer la technologie et l'équipe afin de stimuler la créativité dans le monde entier.
• Strikerz, une société de jeux internationale travaillant sur le jeu de football UFL, a levé 40 millions de dollars auprès de Cristiano Ronaldo pour révolutionner l'interaction entre les fans de football et le monde du jeu vidéo.
• GameOn Technology a reçu 25 millions de dollars d'Equiam, B3 Capital et d'autres pour aider les entreprises à commercialiser des chats IA génératifs.
• Noice, une société de livestreaming de jeux, a levé 21 millions de dollars auprès de Bitkraft, F4 Fund et d'autres pour promouvoir la plateforme et développer son équipe.
• Neon Machine, développeur du shooter d'extraction Shrapnel, a levé 20 millions de dollars auprès de Polychain Capital et d'autres pour poursuivre le développement du jeu.

Marchés publics :

• Grand Centrex, un éditeur et distributeur de jeux vidéo basé à Singapour, a signé un accord pour entrer en bourse via une fusion avec RF Dynamic LLC, une société d'acquisition à vocation spécifique, valorisant Grand Centrex à 1,2 milliard de dollars. La société sera cotée au Nasdaq sous le symbole « GCL ».
• Aonic Group a émis pour 70 millions de dollars d'obligations à taux flottant garanties de premier rang et remboursables pour financer l'investissement dans les actions restantes récemment acquises de nDreams. Le produit restant sera utilisé pour financer les besoins généraux de l'entreprise du Groupe.

Perspectives du marché pour 2024

Suite à un passage post-COVID aux niveaux d'activité de transactions d'avant la COVID en 2023, Drake Star prévoit une augmentation constante de l'activité de fusions et acquisitions en 2024. Les acteurs clés incluent Tencent, Sony, Scopely/Savvy Games, Keywords et Take-Two. Savvy Games devrait déployer davantage de ses 38 milliards de dollars alloués aux fusions et acquisitions et aux financements dans le secteur du jeu vidéo. Avec un environnement réglementaire plus strict en Chine, Tencent et d'autres acteurs stratégiques chinois devraient augmenter leurs investissements sur les marchés occidentaux.

Alors que de grandes transactions de fusions et acquisitions sont attendues, une augmentation des transactions de petite à moyenne taille est prévue. Les sociétés de capital-investissement, à la recherche de valorisations plus faibles, pourraient privatiser plusieurs entreprises de jeux vidéo. Drake Star prévoit un nombre sain de financements de démarrage/premiers stades, avec un accent sur l'IA/les outils et la RA/RV. Les entrepreneurs sont susceptibles de privilégier la rentabilité précoce, et le marché du jeu crypto devrait se développer en 2024, stimulé par l'appréciation des cryptomonnaies de jeu comme Solana.

Avec les améliorations du marché public du jeu vidéo au premier semestre 2024, les entreprises de jeux vidéo prêtes à entrer en bourse sont susceptibles de relancer leurs efforts d'introduction en bourse au second semestre 2024. L'avenir promet un paysage dynamique avec des tendances évolutives et des changements stratégiques dans l'industrie du jeu vidéo.

Pertinence pour le jeu Web3

Alors que l'industrie du jeu vidéo entre dans une nouvelle ère de possibilités, les conclusions du Rapport mondial Drake Star sur le jeu vidéo T4 2023 revêtent une importance particulière pour le domaine du jeu web3.

Les transactions record, les acquisitions stratégiques et les solides tendances de financement décrites dans le rapport soulignent non seulement la résilience du marché du jeu vidéo, mais éclairent également le paysage évolutif du jeu web3. Avec des investissements substantiels dans la blockchain, l'IA et la RA/RV, l'industrie est prête pour un parcours transformateur. Les entrepreneurs recherchant une rentabilité précoce dans leurs entreprises s'alignent parfaitement sur l'éthique du web3, en mettant l'accent sur la décentralisation, la transparence et l'autonomisation des utilisateurs.

Alors que le marché de la crypto prend de l'ampleur et que les cryptomonnaies de jeu populaires connaissent une forte appréciation, la fusion du jeu et des technologies blockchain est sur le point de redéfinir les expériences utilisateur. En 2024, le terrain est propice à l'épanouissement du jeu web3, avec des startups innovantes, des acquisitions stratégiques et un accent renouvelé sur la rentabilité précoce qui façonneront le récit de ce chapitre passionnant de l'histoire du jeu vidéo.